European Cross Credit

ISIN-koodi: LU0733673288 | Avaintietoasiakirja | Rahastoesite
  • Vuoden alusta 0,85 %
  • Tuotto 3 vuoden ajalta 13,58 %
  • Riski Asteikolla 1 -7 2
  • Morningstar-rating 1–5 tähteä
Rahastoraportti Osta

Rahastosta

Rahasto voi sopia sinulle, jos haluat

  • ammattimaisesti ja aktiivisesti hoidetun korkosijoituksen
  • sijoittaa euromääräisiin joukkovelkakirjalainoihin

Rahasto sijoittaa yrityslainoihin investment grade (korkea luottoluokitus) ja high yield (matala luottoluokitus) -luokitusten välillä. Tämä antaa salkunhoitajille mahdollisuuden ostaa joukkovelkakirjoja, joiden luokitusta ollaan joko laskemassa tai parantamassa. Salkunhoitaja yrittää hyödyntää mahdollisuuksia, joita syntyy, kun joukkovelkakirjalaina on muuttamassa luokitustaan.

Rahastolla on erityisiä kestävyyteen liittyviä ominaisuuksia, jotka on kuvattu alempana kohdassa ”Kestävyyteen liittyvien tietojen antaminen”. Rahastoon sovelletaan Pariisin ilmastosopimuksen mukaisia, Nordean fossiilisia polttoaineita koskevia periaatteita. Kaikki Nordean rahastot noudattavat Nordean vastuullisen sijoittamisen periaatteita.

Tuotto

Miten 100 euroa on kehittynyt?

Graafi kuvaa 100 euron kehitystä valitulla ajanjaksolla. Kehityksestä on vähennetty rahaston hallinnoimisesta aiheutuneet kulut.

Riski­tunnusluvut 1 vuosi 3 vuotta 5 vuotta 7 vuotta 10 vuotta
Sharpen mittari 1,07 -0,24 0,03 0,07 0,21
Standardi­poikkeama 2,26 7,37 6,82 7,63 6,57
Tracking Error 0,82 1,49 1,32 1,18 1,11
Riski­tunnusluvut Sharpen mittari Standardi­poikkeama Tracking Error
1 vuosi 1,07 2,26 0,82
3 vuotta -0,24 7,37 1,49
5 vuotta 0,03 6,82 1,32
7 vuotta 0,07 7,63 1,18
10 vuotta 0,21 6,57 1,11
Kumulatiivinen tuotto (%) Vuoden alusta 1 vuosi 3 vuotta 5 vuotta 10 vuotta
Rahasto 0,85% 6,11% 13,58% 12,90% 17,66%
Vertailuindeksi 0,89% 7,14% 14,05% 17,65% 29,14%
Kumulatiivinen tuotto (%) Rahasto Vertailuindeksi
Vuoden alusta 0,85% 0,89%
1 vuosi 6,11% 7,14%
3 vuotta 13,58% 14,05%
5 vuotta 12,90% 17,65%
10 vuotta 17,66% 29,14%
Tuotto tarkastelujaksolla (%)
2024 6,40%
2023 10,08%
2022 -11,84%
2021 0,44%
2020 -0,50%
2019 9,02%
2018 -3,43%
2017 3,67%
2016 5,25%
2015 0,30%
Katso lisää
Tuotto tarkastelujaksolla (%)
2024 6,40%
2023 10,08%
2022 -11,84%
2021 0,44%
2020 -0,50%
2019 9,02%
2018 -3,43%
2017 3,67%
2016 5,25%
2015 0,30%
Katso lisää
Tuotto neljännes (%) Q1 Q2 Q3 Q4
2024 1.21 0.81 2.69 1.55
2023 2.21 0.96 0.77 5.86
2022 -4.77 -11.59 -0.83 5.60
2021 0.16 0.69 0.21 -0.61
2020 -12.33 7.33 1.73 3.95
2019 4.59 2.85 0.85 0.49
2018 -0.78 -1.18 1.44 -2.90
2017 0.66 1.25 0.94 0.77
2016 1.09 1.16 2.47 0.44
2015 1.83 -1.30 -1.92 1.74
2014 1.89 1.62 0.26 1.23
2013 0.51 -0.51 2.56 2.65
2012 -0.64 4.15 3.08
Katso lisää

Omistukset

Rahaston sijoitukset

Beholdninger pr. 31-01-2025
Sijoitukset 31-01-2025 Maa Toimiala %
Net Cash 3,81
Akelius Residential Property 1.125% 11-01-2029 Ruotsi 1,74
RCI Banque SA 3.875% 30-09-2030 Ranska 1,73
Goodyear Europe BV 2.75% 15-08-2028 USA 1,73
Phoenix PIB Dutch Finance BV 4.875% 10-07-2029 Saksa 1,73
Techem Verwaltungsgesellscha 5.375% 15-07-2029 Saksa 1,73
Almaviva-The Italian Innovat 5% 30-10-2030 Italia 1,72
Securitas Treasury Ireland D 3.875% 23-02-2030 Ruotsi 1,72
CECONOMY AG 6.25% 15-07-2029 Saksa 1,72
Flutter Treasury DAC 5% 29-04-2029 Irlanti 1,72
Siemens Energy Finance BV 4.25% 05-04-2029 Saksa 1,71
Vestas Wind Systems A/S 4.125% 15-06-2031 Tanska 1,71
Kingspan Securities Ireland 3.5% 31-10-2031 Irlanti 1,70
Q-Park Holding I BV 5.125% 15-02-2030 Alankomaat 1,70
Dufry One BV 4.75% 18-04-2031 Sveitsi 1,69
Nexans SA 4.125% 29-05-2029 Ranska 1,69
Vattenfall AB 3.000% MULTI 19-03-2077 Ruotsi 1,67
Molnlycke Holding AB 4.25% 08-09-2028 Ruotsi 1,67
Holding d'Infrastructures de 4.25% 18-03-2030 Ranska 1,61
Heimstaden Bostad AB 6.250% MULTI Perp FC2029 Ruotsi 1,57
Teva Pharmaceutical Finance 7.375% 15-09-2029 Israel 1,56
SES SA 5.500% MULTI 12-09-2054 Ranska 1,55
Asmodee Group AB FRN 15-12-2029 Ruotsi 1,51
Castellum AB 4.125% 10-12-2030 Ruotsi 1,48
Nokia Oyj 4.375% 21-08-2031 Suomi 1,47
Traton Finance Luxembourg SA 3.75% 27-03-2030 Saksa 1,43
TDC Net A/S 6.5% 01-06-2031 Tanska 1,43
OI European Group BV 5.25% 01-06-2029 USA 1,43
Coty Inc 5.75% 15-09-2028 USA 1,41
ProGroup AG 5.375% 15-04-2031 Saksa 1,40
Orange SA 5.000% MULTI Perp FC2026 Ranska 1,38
Enel SpA 4.750% MULTI Perp FC2029 Italia 1,38
Eurogrid GmbH 3.915% 01-02-2034 Saksa 1,34
Gruenenthal GmbH 6.75% 15-05-2030 Saksa 1,30
Autostrade per l'Italia SpA 5.125% 14-06-2033 Italia 1,23
WMG Acquisition Corp 2.75% 15-07-2028 USA 1,14
Pinewood Finco PLC 3.25% 30-09-2025 Iso-Britannia 1,13
Cellnex Telecom SA 1.875% 26-06-2029 Espanja 1,12
Abertis Infraestructuras SA 3.375% 27-11-2026 Espanja 1,09
Citycon Treasury BV 5% 11-03-2030 Suomi 1,08
Forvia SE 5.125% 15-06-2029 Ranska 1,08
CEZ AS 0.875% 02-12-2026 Tsekki 1,06
Electricite de France SA 4.75% 17-06-2044 Ranska 1,03
Bayer AG 5.500% MULTI 13-09-2054 Saksa 0,97
Virgin Media Secured Finance 5.25% 15-05-2029 Iso-Britannia 0,96
American Tower Corp 3.9% 16-05-2030 USA 0,96
SoftBank Group Corp 5.75% 08-07-2032 Japani 0,96
Fibercop SpA 7.875% 31-07-2028 Italia 0,95
Ford Motor Credit Co LLC 5.125% 20-02-2029 USA 0,94
Eutelsat SA 9.75% 13-04-2029 Ranska 0,93
Heidelberg Materials Finance 4.875% 21-11-2033 Saksa 0,89
Teollisuuden Voima Oyj 4.75% 01-06-2030 Suomi 0,86
Teollisuuden Voima Oyj 4.25% 22-05-2031 Suomi 0,86
Heidelberg Materials AG 3.95% 19-07-2034 Saksa 0,84
Bayer AG 6.625% MULTI 25-09-2083 Saksa 0,78
Virgin Media Secured Finance 4.25% 15-01-2030 Iso-Britannia 0,77
B&M European Value Retail SA 3.625% 15-07-2025 Iso-Britannia 0,76
American Tower Corp 4.125% 16-05-2027 USA 0,76
Fibercop SpA 6.875% 15-02-2028 Italia 0,73
Eutelsat SA 1.5% 13-10-2028 Ranska 0,72
National Grid PLC 4.275% 16-01-2035 Iso-Britannia 0,72
National Grid PLC 3.245% 30-03-2034 Iso-Britannia 0,70
Forvia SE 5.5% 15-06-2031 Ranska 0,68
Crown European Holdings SACA 4.5% 15-01-2030 USA 0,66
Abertis Infraestructur 4.870% MULTI Perp FC2029 Espanja 0,65
Heathrow Finance PLC MULTI 01-09-2029 Iso-Britannia 0,62
Telefonica Europe BV 2.880% MULTI Perp FC2028 Espanja 0,61
Volkswagen Financial Service 3.875% 10-09-2030 Saksa 0,60
Crown European Holdings SACA 4.75% 15-03-2029 USA 0,57
WMG Acquisition Corp 2.25% 15-08-2031 USA 0,57
B&M European Value Retail SA 4% 15-11-2028 Iso-Britannia 0,57
Pinewood Finco PLC 3.625% 15-11-2027 Iso-Britannia 0,55
Ford Motor Credit Co LLC 4.445% 14-02-2030 USA 0,52
Heathrow Funding Ltd 1.5% 11-02-2030 Iso-Britannia 0,51
Autostrade per l'Italia SpA 4.625% 28-02-2036 Italia 0,49
Crown European Holdings SACA 5% 15-05-2028 USA 0,49
Volkswagen Financial Service 3.625% 19-05-2029 Saksa 0,46
CEZ AS 3% 05-06-2028 Tsekki 0,45
Cellnex Finance Co SA 3.625% 24-01-2029 Espanja 0,42
Telefonica Europe BV 2.376% MULTI Perp FC2029 Espanja 0,42
B&M European Value Retail SA 6.5% 27-11-2031 Iso-Britannia 0,40
Volkswagen Internation 3.875% MULTI Perp FC2029 Saksa 0,40
Heathrow Funding Ltd 7.075% 04-08-2028 Iso-Britannia 0,40
Telefonica Emisiones SA 3.698% 24-01-2032 Espanja 0,39
Eurogrid GmbH 3.732% 18-10-2035 Saksa 0,39
Gruenenthal GmbH 4.125% 15-05-2028 Saksa 0,37
Electricite de France 5.125% MULTI Perp FC2029 Ranska 0,37
Enel SpA 6.375% MULTI Perp FC2028 Italia 0,34
Orange SA 1.375% MULTI Perp FC2029 Ranska 0,34
SoftBank Group Corp 5.375% 08-01-2029 Japani 0,32
Telefonica Europe BV 7.125% MULTI Perp FC2028 Espanja 0,31
ProGroup AG 5.125% 15-04-2029 Saksa 0,29
Ford Motor Credit Co LLC 4.165% 21-11-2028 USA 0,28
Volkswagen Internation 4.625% MULTI Perp FC2028 Saksa 0,28
Electricite de France SA 3.875% 12-01-2027 Ranska 0,28
TDC Net A/S 5.618% 06-02-2030 Tanska 0,28
Coty Inc 4.5% 15-05-2027 USA 0,25
Intelsat Jackson Holdings SA 6.5% 15-03-2030 Luxemburg 0,25
Asmodee Group AB 5.75% 15-12-2029 Ruotsi 0,21
Belden Inc 3.375% 15-07-2027 USA 0,20
Traton Finance Luxembourg SA 3.375% 14-01-2028 Saksa 0,18
Heathrow Funding Ltd 2.625% 16-03-2028 Iso-Britannia 0,18
Cellnex Finance Co SA 1.25% 15-01-2029 Espanja 0,17
CEZ AS 4.125% 05-09-2031 Tsekki 0,13
SES SA 3.5% 14-01-2029 Ranska 0,13
Traton Finance Luxembourg SA 4.5% 23-11-2026 Saksa 0,11
Bayer AG 3.125% MULTI 12-11-2079 Saksa 0,11
Teva Pharmaceutical Finance 4.375% 09-05-2030 Israel 0,10
National Grid North America 3.631% 03-09-2031 USA 0,10
Holding d'Infrastructures de 1.475% 18-01-2031 Ranska 0,09
CEZ AS 4.25% 11-06-2032 Tsekki 0,07
SoftBank Group Corp 4.5% 20-04-2025 Japani 0,07
National Grid North America 4.668% 12-09-2033 USA 0,06
Electricite de France 2.625% MULTI Perp FC2027 Ranska 0,05
Pinewood Finco PLC 6% 27-03-2030 Iso-Britannia 0,05
Global Switch Finance BV 1.375% 07-10-2030 Iso-Britannia 0,04
Akelius Residential Property 0.75% 22-02-2030 Ruotsi 0,01
EURO-SCHATZ FUT 3/2025 Saksa 0,01
FX Forward 51257186 EUR/NOK 2025-02-28 0,01
FX Forward 51258927 EUR/SEK 2025-02-28 0,00
EURO-BUXL 30Y BND 3/2025 Saksa 0,00
US 10YR NOTE (CBT)3/2025 USA 0,00
US ULTRA BOND CBT 3/2025 USA 0,00
US 2YR NOTE (CBT) 3/2025 USA 0,00
Näytä lisää

Tunnusluvut

Efektiivinen tuotto
4,33%
Keskimääräinen luokitus (S&P)
BB
Modifioitu duraatio
3,48

Efektiivinen tuotto


Rahaston efektiivinen tuotto (englanniksi yield to maturity) kuvaa sen sijoitusten painotettua keskimääräistä tuottoa. Yksittäisen korkosijoituksen efektiivinen tuotto lasketaan sen liikkeeseenlaskuvaluutassa huomioiden sijoitukseen liittyvät optiot. Rahaston johdannaisten efektiivinen tuotto lasketaan Nordea Asset Managementin määrittämien laskentaperusteiden mukaan.
Efektiivinen tuotto ei ole tuotto-odotus, vaan raportointihetken sijoitusten keskimääräinen tuotto ennen palkkioita tai osuussarjakohtaista valuuttasuojausta laskettuna raportointihetken hinnoilla, korkotasolla ja valuuttakursseilla. Muutokset valuuttakursseissa, sijoituksissa, hinnoissa, korkotasossa, luottoriskipreemioissa tai mahdolliset luottoriskitapahtumat vaikuttavat rahaston toteutuneeseen tuottoon.

Modifioitu duraatio


Modifioidulla duraatiolla mitataan rahaston arvon herkkyyttä korkotason muutoksille. Luku kertoo kuinka paljon rahaston arvo muuttuu, jos korkokäyrä muuttuu yhdellä prosenttiyksiköllä. Jos rahaston modifiotu duraatio on esimerkiksi 5 ja korkotaso äkillisesti nousee yhdellä prosenttiyksiköllä, laskee rahaston arvo 5 %. Vastaavasti, jos korkotaso äkillisesti laskee yhdellä prosenttiyksiköllä, nousee rahaston arvo 5 %. Modifioitua duraatiota voidaan kutsua myös efektiiviseksi duraatioksi, sillä korkoinstrumenttien mahdolliset optiot otetaan huomioon laskelmissa.

Keskimääräinen luottoluokitus


Rahaston keskimääräinen luottoluokitus näyttää rahaston sijoitusten painotetun keskimääräisen luottoluokituksen. Laskelmissa käytetään arvopaperikohtaista pitkän aikavälin luottoluokitusta siten, että jos arvopaperilla on luokitus sekä Standard & Poorsilta että Moody’s:lta, otetaan niistä alempi. Jos arvopaperilla ei ole luottoluokitusta, käytetään liikkeeseenlaskijan luokitusta. Rahaston keskimääräinen luottoluokitus lasketaan niistä sijoituksista, joilla on luokitus. Luottoluokitus ilmaistaan Standard & Poorsin käyttämällä asteikolla, jossa AAA on paras ja D heikoin.

Tunnusluvuista


Tunnuslukuja tulisi yleisesti tarkastella varovaisuutta noudattaen. Tunnusluvut kuvaavat tiettyä hetkeä ja perustuvat useisiin oletuksiin, jotka vaikuttavat lukujen arvoihin ja tulkintaan. Aktiivinen salkunhoito ja muuttujien, kuten valuuttakurssien, joukkolainojen hintojen sekä korkotason vaihtelut voivat vaikuttaa huomattavasti tunnuslukujen arvoihin. Huomaa, että efektiivinen tuotto voi vaihdella päivittäin, ja se ei ole tuotto-odotus. Suojauksen vaikutuksia eri osuussarjoissa ei ole huomioitu tuottoluvuissa.

Kulut

Hallinnolliset kulut p.a. (hallinnoll. maksut ja muut hallinto- tai toimintakulut)
1,24%
Hallinnointipalkkio p.a. (osa hallinnollisia kuluja)
1,00%
Transaktiokulut p.a.
0,19%

Tiedot ja asiakirjat

Perustiedot

Nimi
European Cross Credit
Morningstarin luokitus
SFDR-luokitus
8
Perusvaluutta
EUR
Rahaston arvo (perusvaluutta)
759 milj.
Aloituspäivä
22-02-2012
ISIN
LU0733673288
Vertailuindeksi
33% ICE BofA BBB EUR Non-Financial Index Hedged to EUR and 67% ICE BofA BB-B EUR Non-Financial Index HY Const Hedged to EUR
Kategoria
Korkorahasto
Salkunhoitaja
Jan Sørensen
Rahastoyhtiö
Nordea Investment Funds, Luxembourg
Rahaston arvo (perusvaluutta)
141,66

Esitteet ja katsaukset

Avaintietoasiakirja Lataa PDF
Rahastoesite Lataa PDF
Puolivuotiskatsaus Lataa PDF
Vuosikertomus Lataa PDF

Kestävyyteen liittyvien tietojen antaminen

Tämä rahasto edistää ympäristöön ja/tai yhteiskuntaan liittyviä ominaisuuksia kestävyyteen liittyvien tietojen antamisesta rahoituspalvelusektorilla annetun EU:n asetuksen (SFDR) 8 artiklan mukaisesti.


SFDR-asetuksen 10. artiklan mukaiset rahastokohtaiset kestävyyteen liittyvät yksityiskohtaiset tiedot

Alla on tiivistelmä tiedoista, joita rahasto antaa kestävyyteen liittyen.

Sijoitusstrategia
Sovelletut seulontakriteerit rajoittavat rahaston sijoitusuniversumia.

Pariisin ilmastosopimuksen mukaiset fossiilisia polttoaineita koskevat periaatteet
Tähän rahastoon sovelletaan Pariisin ilmastosopimuksen mukaisia, fossiilisia polttoaineita koskevia periaatteitamme. Tämä tarkoittaa, että rahasto ei sijoita yhtiöihin, joilla on merkittäviä kytköksiä fossiilisiin polttoaineisiin, paitsi jos niillä on uskottava siirtymästrategia.

Toimialakohtainen ja arvopohjainen seulonta
Rahasto ei sijoita yhtiöihin tai liikkeeseenlaskijoihin, jotka osallistuvat ympäristön tai yhteiskunnan kannalta haitallisena pidettyihin toimintoihin. Täydellisen listan voimassa olevista poissulkemiskriteereistä löydät SFDR-asetuksen 10 artiklan mukaisista rahastokohtaisista kestävyyteen liittyvistä tiedoista.

Nordean vastuullisen sijoittamisen politiikka
Kaikki rahastomme noudattavat Nordean vastuullisen sijoittamisen periaatteita, eivätkä ne sijoita yhtiöihin, jotka on lueteltu Nordean poissuljettavien yhtiöiden listalla. Sijoitusvalikoimasta suljetaan näin ollen pois yhtiöt, jotka ovat rikkoneet kansainvälisiä normeja tai jotka ovat osallistuneet kiistanalaiseen yritystoimintaan. Tällaisia ovat esimerkiksi yhtiöt, jotka osallistuvat kemiallisten aseiden ja ydinaseiden, hiilen tai öljyhiekasta jalostetun öljyn tuotantoon.
Aktiivinen omistajuus on tärkeä osa vastuullisen sijoittamisen parissa tekemäämme työtä, ja sen tarkoituksena on edistää kestävää kannattavuutta sekä ESG-riskien ja muiden riskien järkevää hallintaa sijoituskohteenamme olevissa yhtiöissä. Aktiiviseen omistajuuteen liittyviä työkalujamme ovat äänestäminen, osallistuminen yhtiökokouksiin ja nimitysvaliokuntien työhön sekä vuoropuhelu yritysten kanssa.

Sijoita rahastoon

Säästätkö eläkepäiviäsi varten tai lahjaksi lapsellesi vai kerrytätkö varallisuutta, jotta voit toteuttaa haaveitasi? Jos olet jo alkanut sijoittaa mutta haluaisit keskustella tilanteestasi, varaa toki aika sijoitusneuvojallemme. Jos olet vasta päättänyt aloittaa, katso miten pääsisit liikkeelle sinulle parhaalla tavalla.

Varaa aika sijoitusneuvontaan Valitse sopivin tapa aloittaa

Tämän materiaalin tarkoitus on antaa vastaanottajalle yleistä tuotetietoa. Näillä sivuilla esitetyt tiedot eivät ole sijoitusneuvontaa, eikä niiden perusteella tule tehdä sijoituspäätöstä. Tiedot ovat yksinomaan tuotetietoja, eikä niitä tule pitää sijoitussuosituksena. Nordea suosittelee, että sijoittaja aina ensin tutustuu kyseisen rahaston esitteisiin sekä muihin rahastojulkaisuihin ja ottaa sitten yhteyttä sijoitusneuvojaan ennen rahastomerkinnän tekemistä. Näillä sivuilla olevat arviot, luvut tai tiedot eivät ole täydellisiä, ja niitä voidaan muuttaa ilman erillistä ilmoitusta. Ilmoitettu rahasto-osuuden arvo perustuu tuoreimpiin saatavilla oleviin tietoihin. FundConnect A/S on koonnut ja toimittanut kaikki näillä sivuilla esitettävät tiedot. FundConnect A/S ja Nordea eivät ota vastuuta eikä niiden voida katsoa olevan vastuussa näillä sivuilla esitetyistä tiedoista. FundConnect A/S:n tai Nordean ei myöskään voida katsoa olevan millään tavalla vastuussa näillä sivuilla olevien tietojen käytöstä aiheutuneista seurauksista. Palvelussa esitetty rating on Morningstarin tuottama, ja se päivitetään kuukausittain. Historiallisen kehityksen perusteella ei voida ennakoida rahastosijoituksen tuottotasoa tulevaisuudessa. Rahasto-osuuden arvo voi nousta tai laskea markkinoiden kurssivaihtelun ja rahaston riskitason, sekä merkintä-, lunastus- ja hallinnointipalkkioiden jne. seurauksena, ja sijoittaja voi menettää koko sijoittamansa summan. Silloin kun suomalainen sijoittaja sijoittaa rahastoon, jonka perusvaluutta on muu kuin euro ja/tai rahastoon, joka voi sijoittaa muihin kuin euromääräisiin arvopapereihin, rahastosijoituksen kehitykseen vaikuttavat myös valuuttakurssien vaihtelut. Rahastojen säännöt, Avaintietoesitteet ja muut rahastojulkaisut ovat saatavilla osoitteesta www.nordea.fi/rahasto tai Nordean konttoreista.