Emerging Stars Local Bond Fund
- -2,68 % Year to date
- -11,52 % Afkast på 3 år
- Risk score Vurderes fra 1 til 7 3
About fond
Med den här fonden får du
- en professionellt och aktivt förvaltad placering
- placeringar främst i obligationer från tillväxtländer
- en fond med en specifik strategi för frågor som rör miljö, socialt ansvar och bolagsstyrning (ESG)
- möjlighet till medelhög avkastning på lång sikt för dig som kan acceptera stora värdesvängningar på kort sikt.
Förvaltarna för våra Starsfonder väljer aktivt in bolag som enligt vår analysmodell är finansiellt starka och bra på att hantera frågor kring miljö, socialt ansvar och bolagsstyrning. Vi bedömer också att dessa bolag därmed är förknippade med mindre risker än andra och att detta skapar en bra grund för en möjlighet till god avkastning. Som aktiva ägare för vi en löpande dialog med bolagen.
Fonden följer även Nordeas policy för fossila bränslen. Läs mer om hållbarhetskriterierna i avsnittet Hållbarhetsrelaterad information nedan. Samtliga Nordeas fonder följer Nordeas policy för ansvarsfulla investeringar.
How much is 100 dkk?
Grafen viser hvad 100 kr. er blevet til i løbet af den valgte periode. Afkastet er fratrukket administrations- og handelsomkostninger og indeholder geninvesteret udbytte.
Fondens værdiudvikling
| Akkumuleret værdiudvikling (%) | ÅTD | 1 år | 3 år | 5 år | 10 år |
|---|---|---|---|---|---|
| Afdeling | -2,68% | 5,35% | -11,52% | -16,62% | - |
| Benchmark | 2,35% | 10,99% | -0,13% | -1,24% | - |
| Værdiudvikling i perioden (%) | 2023 | 2022 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 8,90% | -14,52% | -10,04% | 0,17% | 9,42% | -9,98% | 11,12% |
| Risk Ratio | 1 år | 3 år | 5 år | 7 år | 10 år |
|---|---|---|---|---|---|
| Sharpe Ratio | -0,07 | -0,71 | -0,32 | -0,20 | - |
| Standard Deviation | 7,73 | 11,53 | 11,51 | 10,72 | - |
| Tracking Error | 1,97 | 1,93 | 1,72 | 1,69 | - |
| Return in period (%) | Q1 | Q2 | Q3 | Q4 |
|---|---|---|---|---|
| 2024 | -3.45 | -3.28 | 7.03 | |
| 2023 | 3.90 | 1.52 | -4.19 | 7.77 |
| 2022 | -5.73 | -9.23 | -6.81 | 7.20 |
| 2021 | -7.38 | 3.46 | -3.57 | -2.65 |
| 2020 | -15.47 | 8.20 | -0.17 | 9.70 |
| 2019 | 1.89 | 4.29 | -1.00 | 4.01 |
| 2018 | 3.95 | -11.61 | -2.84 | 0.83 |
| 2017 | 6.21 | 2.05 | 2.78 | -0.25 |
| 2016 | 1.93 | -6.61 |
Beholdninger
| Nøgletal | |
|---|---|
| Afkast til udløb | 7,69% |
| Gennemsnitlig rating (S&P) | A |
| Modificeret Varighed | 4,95 |
Om nøgletal
Effektiv avkastning
Effektiv avkastning (yield to maturity) är det vägda genomsnittet av avkastningen på fondens investeringar. Avkastningen för ett enskilt instrument beräknas i valutan för det instrumentet med hänsyn till eventuella inbäddade optioner. Effektiv avkastning för derivat beräknas med metoder som definieras av Nordea Asset Management.
Effektiv avkastning ska inte ses som en förväntad avkastning, utan som en ögonblicksbild av avkastningen på fondens investeringar före eventuella avgifter eller valutasäkringar på andelsklassnivå, till rådande priser, avkastning och valutakursnivåer som gäller vid rapportdatumet. Förändringar i valutakurser, positioner, priser, avkastning, kreditspreadar och fallissemang kan påverka fondens avkastning avsevärt.
Modifierad duration
Modifierad duration mäter fondens känslighet för en ränteförändring. Den visar den procentuella förändringen i fondens värde om alla räntor ändras med 1 procentenhet. T.ex. om en fonds modifierade duration är 5 och räntorna plötsligt stiger med 1 procentenhet, minskar fondens värde med 5 %, och om räntorna plötsligt minskar med 1 procentenhet, stiger fondens värde med 5 %, allt annat är oförändrat. Måttet kan också kallas effektiv duration eftersom eventuella optioner i instrument beaktas vid uppskattningar.
Genomsnittlig rating
Genomsnittlig rating visar det vägda, genomsnittliga kreditbetyget för fondens investeringar. Kreditbetygen mäts på instrumentnivå, så att det lägre av de långsiktiga kreditbetygen från S&P och Moody's beaktas. Om det inte finns någon rating på instrumentnivå används kreditbetyget för emittenten. Betyggenomsnittet beräknas på de instrument där rating finns tillgänglig. Betygsgenomsnittet uttrycks som uttryckt av S&P, där AAA är högst och D är lägst.
Genomsnittlig löptid
Genomsnittlig löptid mäts som den vägda genomsnittliga löptiden för fondens investeringar, uttryckt i år. På instrumentnivå är det tiden till den mest sannolika förfallodagen för det instrumentet, med hänsyn tagen till eventuella förskottsbetalningar och inbäddade optioner.
Om nyckeltal
Nyckeltalen ska användas med försiktighet och ses som en ögonblicksbild i tiden utifrån ett antal antaganden. Aktiv förvaltning och förändringar i parametrar, såsom valutakurser, priser och avkastning kan avsevärt påverka de realiserade siffrorna. Det bör noteras att fondens effektiva avkastning kan ändras från dag till dag och är inte en avkastningsförväntning. Effekter av valuta- eller räntesäkring i aktieklasser ingår inte i den effektiva avkastningen.
The funds inventory
| Beholdninger pr. [30-08-2024] | Land | Sektor | % |
|---|---|---|---|
| European Bank for Reconstruc 2% 21-01-2025 | SU | 6,01 | |
| International Bank for Recon 6.75% 09-02-2029 | SU | 4,23 | |
| Brazil Notas do Tesouro Naci 10% 01-01-2033 | Brasilien | 3,48 | |
| Colombian TES 7% 26-03-2031 | Colombia | 3,26 | |
| Corp Andina de Fomento 7.5% 04-04-2034 | SU | 3,02 | |
| Net Cash | 2,67 | ||
| International Bank for Recon 2.25% 19-01-2029 | SU | 2,65 | |
| Mexican Bonos 8% 24-05-2035 | Mexiko | 2,57 | |
| International Bank for Recon 5% 22-01-2026 | SU | 2,53 | |
| European Bank for Reconstruc 30% 25-08-2025 | SU | 2,23 | |
| Thailand Government Bond 3.39% 17-06-2037 | Thailand | 2,17 | |
| Asian Development Bank 2.45% 24-01-2027 | SU | 2,17 | |
| Peru Government Bond 7.3% 12-08-2033 | Peru | 2,14 | |
| Republic of South Africa Gov 6.5% 28-02-2041 | Sydafrika | 2,03 | |
| Republic of South Africa Gov 8.75% 28-02-2048 | Sydafrika | 2,03 | |
| Republic of Poland Governmen 2.5% 25-07-2026 | Polen | 2,01 | |
| Republic of Poland Governmen 2.75% 25-04-2028 | Polen | 1,96 | |
| Inter-American Development B 5.1% 17-11-2026 | SU | 1,87 | |
| Peru Government Bond 7.6% 12-08-2039 | Peru | 1,68 | |
| International Bank for Recon 6.25% 07-10-2026 | SU | 1,64 | |
| Republic of Poland Governmen 2.75% 25-10-2029 | Polen | 1,60 | |
| International Bank for Recon 2.35% 20-07-2028 | SU | 1,58 | |
| Hungary Government Bond 3% 27-10-2038 | Ungern | 1,51 | |
| Brazil Notas do Tesouro Naci 10% 01-01-2035 | Brasilien | 1,48 | |
| Mexican Bonos 7.75% 29-05-2031 | Mexiko | 1,44 | |
| Mexican Bonos 8% 07-11-2047 | Mexiko | 1,42 | |
| Perusahaan Penerbit SBSN Ind 6.625% 15-09-2029 | Indonesien | 1,37 | |
| Inter-American Development B 27-11-2026 | SU | 1,37 | |
| International Bank for Recon 5.75% 14-01-2028 | SU | 1,36 | |
| Hungary Government Bond 3% 21-08-2030 | Ungern | 1,35 | |
| Indonesia Treasury Bond 8.25% 15-05-2036 | Indonesien | 1,28 | |
| Czech Republic Government Bo 1.75% 23-06-2032 | Tjeckien | 1,24 | |
| Dominican Republic Internati 10.75% 01-06-2036 | Dominikanska Republiken | 1,19 | |
| Brazil Notas do Tesouro Naci 10% 01-01-2027 | Brasilien | 1,17 | |
| Republic of Poland Governmen 1.25% 25-10-2030 | Polen | 1,08 | |
| European Bank for Reconstruc 2.75% 27-04-2032 | SU | 1,07 | |
| Indonesia Treasury Bond 7.125% 15-06-2043 | Indonesien | 1,02 | |
| International Bank for Recon 8.25% 21-12-2026 | SU | 1,02 | |
| Romania Government Bond 5% 12-02-2029 | Rumänien | 1,00 | |
| Republic of South Africa Gov 8.75% 31-01-2044 | Sydafrika | 0,99 | |
| Indonesia Treasury Bond 7.5% 15-04-2040 | Indonesien | 0,96 | |
| Republic of Poland Governmen 6% 25-10-2033 | Polen | 0,95 | |
| Indonesia Treasury Bond 6.625% 15-05-2033 | Indonesien | 0,94 | |
| Czech Republic Government Bo 1.5% 24-04-2040 | Tjeckien | 0,88 | |
| Romania Government Bond 8.25% 29-09-2032 | Rumänien | 0,87 | |
| Indonesia Treasury Bond 8.75% 15-05-2031 | Indonesien | 0,86 | |
| Indonesia Treasury Bond 6.125% 15-05-2028 | Indonesien | 0,82 | |
| Republic of South Africa Gov 6.25% 31-03-2036 | Sydafrika | 0,80 | |
| European Investment Bank 4.75% 29-10-2025 | SU | 0,74 | |
| Mexican Bonos 7.75% 13-11-2042 | Mexiko | 0,70 | |
| Indonesia Treasury Bond 8.375% 15-03-2034 | Indonesien | 0,70 | |
| Mexican Bonos 8% 31-07-2053 | Mexiko | 0,65 | |
| Hungary Government Bond 3.25% 22-10-2031 | Ungern | 0,62 | |
| Czech Republic Government Bo 5% 30-09-2030 | Tjeckien | 0,61 | |
| Czech Republic Government Bo 2.5% 25-08-2028 | Tjeckien | 0,61 | |
| Uruguay Government Internati 9.75% 20-07-2033 | Uruguay | 0,60 | |
| Bonos de la Tesoreria de la 5% 01-10-2028 | Chile | 0,60 | |
| Czech Republic Government Bo 4.9% 14-04-2034 | Tjeckien | 0,58 | |
| Bonos de la Tesoreria de la 6% 01-04-2033 | Chile | 0,54 | |
| Colombian TES 7.5% 26-08-2026 | Colombia | 0,54 | |
| Serbia International Bond 6% 12-06-2034 | Serbien | 0,50 | |
| Dominican Republic Internati 6.6% 01-06-2036 | Dominikanska Republiken | 0,50 | |
| Woori Bank 6.375% MULTI Perp FC2029 | Sydkorea | 0,49 | |
| Czech Republic Government Bo 0.25% 10-02-2027 | Tjeckien | 0,48 | |
| Serbia Treasury Bonds 5.875% 08-02-2028 | Serbien | 0,43 | |
| Akbank TAS 7.498% 20-01-2030 | Turkiet | 0,39 | |
| Energo-Pro AS 11% 02-11-2028 | Tjeckien | 0,37 | |
| Colombian TES 11.5% 25-07-2046 | Colombia | 0,37 | |
| WE Soda Investments Holding 9.5% 06-10-2028 | Turkiet | 0,36 | |
| Turkiye Is Bankasi AS 7.75% 12-06-2029 | Turkiet | 0,35 | |
| Sammaan Capital Ltd 9.7% 03-07-2027 | Indien | 0,35 | |
| Ivory Coast Government Inter 7.625% 30-01-2033 | Elfenbenskusten | 0,34 | |
| African Development Bank 24-02-2042 | SU | 0,33 | |
| International Bank for Recon 9.5% 09-02-2029 | SU | 0,31 | |
| International Finance Corp 15-02-2029 | SU | 0,30 | |
| Eregli Demir ve Celik Fabrik 8.375% 23-07-2029 | Turkiet | 0,29 | |
| Dominican Republic Internati 11.25% 15-09-2035 | Dominikanska Republiken | 0,27 | |
| Brazil Letras do Tesouro Nac 01-07-2026 | Brasilien | 0,24 | |
| FX Forward 51164037 USD/THB 2024-10-24 | 0,23 | ||
| Bonos de la Tesoreria de la 5.3% 01-11-2037 | Chile | 0,20 | |
| Uruguay Government Internati 8.25% 21-05-2031 | Uruguay | 0,16 | |
| Asian Development Bank 0.5% 20-07-2027 | SU | 0,13 | |
| Hungary Government Bond 3% 25-04-2041 | Ungern | 0,11 | |
| African Development Bank 30-04-2027 | SU | 0,10 | |
| FX Forward 5032216 USD/MYR 2024-09-17 | 0,07 | ||
| FX Forward 5032236 USD/IDR 2024-09-10 | 0,03 | ||
| FX Forward 51176221 USD/SEK 2024-10-31 | 0,03 | ||
| FX Forward 51177356 EUR/USD 2024-10-31 | 0,01 | ||
| FX Forward 5032239 USD/PEN 2024-09-27 | 0,00 |
Hållbarhetsrelaterade upplysningar
Den här fonden främjar miljörelaterade och/eller sociala egenskaper i enlighet med artikel 8 i EU:s förordning om hållbarhetsrelaterade upplysningar (SFDR).
Detaljerade fondspecifika hållbarhetsrelaterade upplysningar enligt SFDR artikel 10 (PDF)
Nedan kan du se en sammanfattning av fondens hållbarhetsrelaterade upplysningar.
Investeringsstrategi
Den här fonden investerar i bolag med höga betyg för hur de hanterar frågor relaterade till miljö, socialt ansvar och bolagsstyrning. Varje investering analyseras och betygssätts enligt vår egen analysmodell för att säkerställa att investeringar enbart sker i värdepapper utgivna av emittenter med, för fonden, godkänt ESG betyg. Bolagsdialog är en viktig del i utvärderingen både före investering och under tiden som värdepappret är ett innehav i fonden. Emittentens arbete med FN:s hållbarhetsmål är också en integrerad del i utvärderingen. Betygen utvärderas och uppdateras regelbundet, men som minst en gång om året.
Policy för fossila bränslen
Den här fonden omfattas av vår policy för fossila bränslen i linje med Parisavtalet. Det innebär att fonden inte kommer att investera i företag som har betydande exponering mot fossila bränslen, såvida de inte har en trovärdig omställningsstrategi.
Sektor- och värdebaserad exkludering
Fonden exkluderar företag och emittenter om de är inblandade i vissa verksamheter som bedöms som skadliga för miljön eller samhället i stort. För en fullständig lista över gällande exkluderingskriterier se fondens hållbarhetsrelaterade upplysningar enligt SFDR artikel 10.
Policy för Ansvarsfulla investeringar
Alla Nordeas fonder omfattas av vår policy för ansvarsfulla investeringar och investerar inte i företag som finns med på Nordeas lista över exkluderade företag. Detta betyder företag som har exkluderats på grund av brott mot internationella normer eller inblandning i kontroversiell affärsverksamhet, exempelvis bolag med omsättning från produkter så som kemiska vapen och kärnvapen, kol och olja från oljesand.
Aktivt ägarskap är en viktig del i vårt arbete med ansvarsfulla investeringar och syftar till att främja hållbar lönsamhet och sund hantering av ESG-risker och andra risktyper i de företag vi investerar i. Våra verktyg för aktivt ägande inkluderar röstning, deltagande i årsstämmor, representation i valberedningar och dialog med företag.
Omkostninger og Information
Omkostninger
Information
The documents
Do you want to know more about investing in funds?
A fund can be composed of many different shares distributed over several sectors and countries. It spreads the risk of investment and makes it easy for you as an investor.
The information on this page is intended as general information about funds and should not be considered as an invitation to buy or sell, but for information purposes only. Nordea Invest recommends that you seek professional advice at any time before deciding on any investment. In this way, you ensure precise and personalized advice that matches your individual needs.